掃一掃二維碼
用手機(jī)打開(kāi)頁(yè)面
| 基金全稱 | 長(zhǎng)江智能制造混合型發(fā)起式證券投資基金 | 基金簡(jiǎn)稱 | 長(zhǎng)江智能制造混合發(fā)起式C |
|---|---|---|---|
| 基金代碼 | 014340（前端） | 基金類型 | 混合型-偏股 |
| 發(fā)行日期 | 2021年12月20日 | 成立日期/規(guī)模 | 2021年12月29日 / 3.734億份 |
| 資產(chǎn)規(guī)模 | 1.53億元（截止至：2024年09月30日） | 份額規(guī)模 | 1.4955億份（截止至：2024年09月30日） |
| 基金管理人 | 長(zhǎng)江證券(上海)資管 | 基金托管人 | 建設(shè)銀行 |
| 基金經(jīng)理人 | 施展 | 成立來(lái)分紅 | 每份累計(jì)0.00元（0次） |
| 管理費(fèi)率 | 1.20%（每年） | 托管費(fèi)率 | 0.20%（每年） |
| 銷售服務(wù)費(fèi)率 | 0.40%（每年） | 最高認(rèn)購(gòu)費(fèi)率 | 0.00%（前端） |
| 最高申購(gòu)費(fèi)率 | 0.00%（前端） | 最高贖回費(fèi)率 | 1.50%（前端） |
| 業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn) | 申銀萬(wàn)國(guó)制造業(yè)指數(shù)收益率*75%+中債綜合指數(shù)收益率*25% | 跟蹤標(biāo)的 | 該基金無(wú)跟蹤標(biāo)的 |
本基金通過(guò)梳理智能制造產(chǎn)業(yè)發(fā)展所帶來(lái)的投資機(jī)會(huì),投資于相關(guān)優(yōu)質(zhì)上市公司,并結(jié)合積極的大類資產(chǎn)配置,謀求基金資產(chǎn)的長(zhǎng)期穩(wěn)定增值。
暫無(wú)數(shù)據(jù)
本基金的投資范圍為具有良好流動(dòng)性的金融工具,包括國(guó)內(nèi)依法發(fā)行上市的股票(包括創(chuàng)業(yè)板及其他經(jīng)中國(guó)證監(jiān)會(huì)核準(zhǔn)或注冊(cè)上市的股票)、債券(包括國(guó)債、央行票據(jù)、金融債、企業(yè)債、公司債、政府支持機(jī)構(gòu)債券、政府支持債券、地方政府債、可轉(zhuǎn)換債券(含可分離交易可轉(zhuǎn)換債券)、可交換債券、次級(jí)債、短期融資券、超短期融資券、中期票據(jù))、資產(chǎn)支持證券、債券回購(gòu)、銀行存款、同業(yè)存單、貨幣市場(chǎng)工具、股指期貨、國(guó)債期貨,以及法律法規(guī)或中國(guó)證監(jiān)會(huì)允許基金投資的其他金融工具(但須符合中國(guó)證監(jiān)會(huì)的相關(guān)規(guī)定)。 如法律法規(guī)或監(jiān)管機(jī)構(gòu)以后允許基金投資其他品種,基金管理人在履行適當(dāng)程序后,可以將其納入投資范圍。
大類資產(chǎn)配置策略 本基金主要通過(guò)對(duì)國(guó)內(nèi)宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境、宏觀經(jīng)濟(jì)政策變化、證券市場(chǎng)估值水平等因素的分析,形成對(duì)證券市場(chǎng)趨勢(shì)的基本判斷,動(dòng)態(tài)調(diào)整基金的資產(chǎn)配置比例,在符合基金合同的情況下,在大類資產(chǎn)之間做一個(gè)相對(duì)最優(yōu)的配置。 股票投資策略 (1)智能制造主題相關(guān)產(chǎn)業(yè)的界定 本基金管理人根據(jù)自身的研究,將通信、電子、計(jì)算機(jī)、電氣設(shè)備、機(jī)械設(shè)備、汽車以及與智能制造配套相關(guān)的化工新材料等行業(yè)歸為智能制造相關(guān)產(chǎn)業(yè),其中機(jī)械設(shè)備不包含如樓宇設(shè)備等申萬(wàn)子行業(yè)。本基金所指的智能制造相關(guān)產(chǎn)業(yè)的上市公司包括以下幾類: ①為國(guó)民經(jīng)濟(jì)提供生產(chǎn)技術(shù)的具有高技術(shù)、高附加值的制造業(yè); ②當(dāng)前非主營(yíng)業(yè)務(wù)提供的產(chǎn)品或服務(wù)隸屬于智能制造相關(guān)產(chǎn)業(yè),并且未來(lái)有望成為公司收入或者利潤(rùn)的重要來(lái)源; ③與上述行業(yè)密切相關(guān)的行業(yè),即為上述行業(yè)提供產(chǎn)品與服務(wù)的行業(yè),比如上游的專用機(jī)械設(shè)備以及專用新材料等板塊。 未來(lái),由于產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)升級(jí)、技術(shù)創(chuàng)新等因素,智能制造主題產(chǎn)業(yè)的定義邊界可能會(huì)逐漸外延發(fā)生變動(dòng),比如機(jī)械各子板塊的定義邊界會(huì)存在一定重疊或切換,傳統(tǒng)機(jī)械公司在特定的行業(yè)以及公司變化下也會(huì)服務(wù)于或轉(zhuǎn)型智能制造產(chǎn)業(yè)。基金管理人在履行適當(dāng)程序后,可視實(shí)際情況調(diào)整上述對(duì)產(chǎn)業(yè)的識(shí)別及認(rèn)定。 (2)股票評(píng)價(jià)體系 本基金遵循自上而下的分析方式精選個(gè)股。股票評(píng)價(jià)體系由行業(yè)分析、基本面分析財(cái)務(wù)分析及公司估值分析組成。 ①行業(yè)分析 本基金將自上而下地對(duì)產(chǎn)業(yè)鏈條上細(xì)分子行業(yè)的產(chǎn)業(yè)政策、商業(yè)模式、市場(chǎng)空間、增長(zhǎng)速度、技術(shù)壁壘等進(jìn)行深度研究和綜合評(píng)估,重點(diǎn)配置行業(yè)景氣度較高、發(fā)展前景良好、技術(shù)基本成熟、政策重點(diǎn)扶植的子行業(yè)。對(duì)于技術(shù)、生產(chǎn)模式或商業(yè)模式等處于培育期,雖尚不成熟但未來(lái)前景廣闊的子行業(yè),本基金也將根據(jù)其發(fā)展階段做適度配置。 ②基本面分析 a.公司競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)分析。公司的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)主要從三個(gè)方面來(lái)進(jìn)行分析和判斷: 一是公司在發(fā)展過(guò)程中受國(guó)家智能制造相關(guān)政策的扶持程度;二是公司的核心業(yè)務(wù)競(jìng)爭(zhēng)力、市場(chǎng)地位、人才競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)等;三是未來(lái)產(chǎn)業(yè)變化、技術(shù)路線變化、長(zhǎng)期競(jìng)爭(zhēng)格局演變趨勢(shì)的深度研究和預(yù)判。 b.公司盈利能力分析。衡量上市公司的歷史盈利能力,并通過(guò)實(shí)際調(diào)研分析對(duì)上市公司的未來(lái)盈利能力做出預(yù)測(cè)。公司盈利能力分析的指標(biāo)包括資產(chǎn)利潤(rùn)率、銷售利潤(rùn)率、每股收益率等。 c.公司治理結(jié)構(gòu)分析,包括分析上市公司股權(quán)結(jié)構(gòu)、公司組織框架、信息透明度。 ③財(cái)務(wù)分析 財(cái)務(wù)分析遵循如下原則: a.全面性原則,對(duì)上市公司的資產(chǎn)負(fù)債表、損益表、現(xiàn)金流量表進(jìn)行綜合分析。 b.比較性原則,對(duì)上市公司的重點(diǎn)財(cái)務(wù)比率進(jìn)行橫向、縱向比較,分析上市公司的行業(yè)地位、自身發(fā)展?jié)摿Α? 財(cái)務(wù)分析的主要內(nèi)容包括資本結(jié)構(gòu)、財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)、償債能力、經(jīng)營(yíng)效率、盈利能力和投資收益分析。 ④公司估值分析 本基金管理人根據(jù)上市公司的行業(yè)特性及公司本身的特點(diǎn),結(jié)合定性分析和定量分析的結(jié)果,采用內(nèi)在價(jià)值、相對(duì)價(jià)值、收購(gòu)價(jià)值等相結(jié)合的估值評(píng)估方法,發(fā)掘出價(jià)值被低估或估值合理的股票?？晒┻x擇的估值方法有:市盈率法(P/E)、市凈率法(P/B)、市盈率-長(zhǎng)期成長(zhǎng)法(PEG)、企業(yè)價(jià)值/銷售收入(EV/SALES)、企業(yè)價(jià)值/息稅折舊攤銷前利潤(rùn)法(EV/EBITDA)、自由現(xiàn)金流貼現(xiàn)模型(FCFF,FCFE)或股利貼現(xiàn)模型(DDM)等。
1、本基金收益分配方式分兩種:現(xiàn)金分紅與紅利再投資,投資者可選擇現(xiàn)金紅利或?qū)F(xiàn)金紅利自動(dòng)轉(zhuǎn)為相應(yīng)類別的基金份額進(jìn)行再投資,且基金份額持有人可對(duì)A類、C類基金份額分別選擇不同的分紅方式;若投資者不選擇,本基金默認(rèn)的收益分配方式是現(xiàn)金分紅;選擇紅利再投資的,基金份額的現(xiàn)金紅利將按除息后的基金份額凈值折算成相應(yīng)類別的基金份額,紅利再投資的A類基金份額免收申購(gòu)費(fèi); 2、基金收益分配后各類基金份額凈值不能低于面值;即基金收益分配基準(zhǔn)日的各類基金份額凈值減去每單位該類基金份額收益分配金額后不能低于面值; 3、由于本基金各類基金份額在費(fèi)用收取上不同,其對(duì)應(yīng)的可分配收益可能有所不同。本基金同一類別每一基金份額享有同等分配權(quán); 4、法律法規(guī)或監(jiān)管機(jī)構(gòu)另有規(guī)定的,從其規(guī)定。 在不違反法律法規(guī)、基金合同的約定以及對(duì)基金份額持有人利益無(wú)實(shí)質(zhì)不利影響的前提下,基金管理人在履行適當(dāng)程序后,可對(duì)上述基金收益分配政策進(jìn)行調(diào)整,不需召開(kāi)基金份額持有人大會(huì)。法律法規(guī)或監(jiān)管機(jī)構(gòu)另有規(guī)定的,基金管理人在履行適當(dāng)程序后,將對(duì)上述基金收益分配政策進(jìn)行調(diào)整。
本基金為混合型基金,其預(yù)期風(fēng)險(xiǎn)和預(yù)期收益高于貨幣市場(chǎng)基金和債券型基金,低于股票型基金。