掃一掃二維碼
用手機(jī)打開頁(yè)面
| 基金全稱 | 海富通中小盤混合型證券投資基金 | 基金簡(jiǎn)稱 | 海富通中小盤混合 |
|---|---|---|---|
| 基金代碼 | 519026（前端） | 基金類型 | 混合型-偏股 |
| 發(fā)行日期 | 2010年03月10日 | 成立日期/規(guī)模 | 2010年04月14日 / 12.369億份 |
| 資產(chǎn)規(guī)模 | 3.33億元（截止至：2024年06月30日） | 份額規(guī)模 | 2.8558億份（截止至：2024年06月30日） |
| 基金管理人 | 海富通基金 | 基金托管人 | 工商銀行 |
| 基金經(jīng)理人 | 范庭芳 | 成立來(lái)分紅 | 每份累計(jì)0.00元（0次） |
| 管理費(fèi)率 | 1.20%（每年） | 托管費(fèi)率 | 0.20%（每年） |
| 銷售服務(wù)費(fèi)率 | ---（每年） | 最高認(rèn)購(gòu)費(fèi)率 | 1.20%（前端） | 最高申購(gòu)費(fèi)率 | 1.50%（前端） 天天基金優(yōu)惠費(fèi)率：0.15%（前端） | 最高贖回費(fèi)率 | 1.50%（前端） |
| 業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn) | 中證700指數(shù)×80%+上證國(guó)債指數(shù)×20% | 跟蹤標(biāo)的 | 該基金無(wú)跟蹤標(biāo)的 |
本基金通過(guò)投資于具有高成長(zhǎng)潛力和良好基本面的中小盤股票,在嚴(yán)格控制投資風(fēng)險(xiǎn)的前提下,實(shí)現(xiàn)基金資產(chǎn)的持續(xù)增值。
企業(yè)的成長(zhǎng)性是企業(yè)盈利的源泉,部分中小盤成長(zhǎng)股已具備良好的投資機(jī)會(huì)。本基金通過(guò)積極主動(dòng)的投資策略,捕捉部分中小企業(yè)未來(lái)的高成長(zhǎng)性,分享中國(guó)經(jīng)濟(jì)高速增長(zhǎng)的成果。
本基金的投資范圍限于具有良好流動(dòng)性的金融工具,包括國(guó)內(nèi)依法發(fā)行上市的股票、存托憑證、國(guó)債、金融債、企業(yè)債、回購(gòu)、央行票據(jù)、可轉(zhuǎn)換債券、權(quán)證以及經(jīng)中國(guó)證監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)允許基金投資的其它金融工具。 此外,如法律法規(guī)或監(jiān)管機(jī)構(gòu)以后允許基金投資的其他品種,基金管理人在履行適當(dāng)程序后,可以將其納入投資范圍。
1.資產(chǎn)配置策略 本基金將基于定量與定性相結(jié)合的宏觀及市場(chǎng)分析,形成對(duì)不同市場(chǎng)周期的預(yù)測(cè)和判斷,通過(guò)靈活主動(dòng)且有紀(jì)律的資產(chǎn)配置,確定組合中股票、債券、貨幣市場(chǎng)工具和其他金融工具的投資比例,追求較高的收益,同時(shí)規(guī)避市場(chǎng)的系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)。 在資產(chǎn)配置中,本基金主要考慮如下因素:宏觀經(jīng)濟(jì)因素,包括宏觀經(jīng)濟(jì)發(fā)展趨勢(shì),經(jīng)濟(jì)的景氣周期研究等;貨幣因素,包括利率水平及其變化、CPI、貨幣政策等;市場(chǎng)估值因素,包括市場(chǎng)的相對(duì)定價(jià)水平、估值水平等;政策影響因素,包括不同政策發(fā)布對(duì)不同資產(chǎn)類別的影響分析等;市場(chǎng)氣氛等。通過(guò)對(duì)各種因素的綜合分析,確定本基金的資產(chǎn)配置。 2.股票投資策略 (1)行業(yè)分析 在經(jīng)濟(jì)發(fā)展的不同階段、政策導(dǎo)向和市場(chǎng)環(huán)境下,各行業(yè)會(huì)形成不同的景氣狀態(tài),各個(gè)行業(yè)的發(fā)展會(huì)有很大的不同,因此行業(yè)配置將對(duì)于基金收益會(huì)有重要影響。 本基金將采用自上而下的行業(yè)分析方法,結(jié)合政策導(dǎo)向和市場(chǎng)環(huán)境等因素的綜合分析,依據(jù)對(duì)行業(yè)基本面和景氣周期的分析預(yù)測(cè),判斷各行業(yè)的景氣程度,從而確定基金在一定時(shí)期內(nèi)的行業(yè)布局。本基金將精選景氣行業(yè)或者長(zhǎng)期增長(zhǎng)前景看好且具有良好投資價(jià)值的行業(yè)進(jìn)行重點(diǎn)配置。在此基礎(chǔ)上,本基金管理人將實(shí)施靈活的行業(yè)配置策略,通過(guò)跟蹤不同行業(yè)的景氣周期變化等因素,動(dòng)態(tài)調(diào)整行業(yè)資產(chǎn)配置權(quán)重,積極把握行業(yè)景氣變化中的投資機(jī)會(huì)。 (2)股票分析 本基金的股票投資將兼顧個(gè)股的成長(zhǎng)性和估值水平,尋找具有較強(qiáng)的持續(xù)成長(zhǎng)能力,同時(shí)價(jià)值又沒(méi)有被高估的股票。 1)價(jià)值分析 價(jià)值分析包括公司的品質(zhì)分析及估值水平分析。健康的品質(zhì)是公司未來(lái)持續(xù)成長(zhǎng)的良好基礎(chǔ),也可以提高公司的抗風(fēng)險(xiǎn)能力,因此本基金對(duì)上市公司的價(jià)值分析首先將分析公司的品質(zhì),將著重對(duì)公司進(jìn)行財(cái)務(wù)分析,考察每股收益率(EPS)、凈資產(chǎn)收益率(ROE)等指標(biāo),另外將根據(jù)上市公司所處行業(yè)景氣度及其在行業(yè)中的競(jìng)爭(zhēng)地位等多方面的因素進(jìn)行綜合評(píng)估,挖掘上市公司的投資價(jià)值。 如果公司具有成長(zhǎng)性,但是股價(jià)已經(jīng)被嚴(yán)重高估,股票將喪失吸引力。因此本基金將對(duì)股票進(jìn)行估值分析,本基金管理人將關(guān)注PE、PB、PS等指標(biāo)。對(duì)于這些指標(biāo),除了靜態(tài)分析以外,本管理人還將根據(jù)對(duì)公司的深入研究及盈利預(yù)測(cè),進(jìn)行動(dòng)態(tài)分析。 2)成長(zhǎng)分析 對(duì)于成長(zhǎng)性分析,本基金管理人將重點(diǎn)關(guān)注企業(yè)的內(nèi)涵式增長(zhǎng)。內(nèi)涵式增長(zhǎng)主要是來(lái)自企業(yè)的管理技能的可復(fù)制、企業(yè)的創(chuàng)新能力、產(chǎn)品的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)及公司抵抗風(fēng)險(xiǎn)持續(xù)生存的能力等。本基金將從定量分析及定性分析兩方面分析企業(yè)的成長(zhǎng)能力。 ●定量分析 本基金的公司成長(zhǎng)性分析體系將首先通過(guò)成長(zhǎng)性指標(biāo)分析公司的經(jīng)營(yíng)狀況,本基金選取的成長(zhǎng)性指標(biāo)主要包括:PEG、每股收益增長(zhǎng)率、凈利潤(rùn)預(yù)測(cè)增長(zhǎng)率、主營(yíng)業(yè)務(wù)增長(zhǎng)率等等。 ●定性分析 公司成長(zhǎng)性既受到公司的各種內(nèi)部因素影響,又受到公司的各種外部因素影響,因此本基金的上市公司成長(zhǎng)性評(píng)估將以宏觀分析和行業(yè)分析作為評(píng)估的基礎(chǔ),對(duì)公司內(nèi)部因素進(jìn)行深刻理解和分析,挖掘上市公司保持高成長(zhǎng)性和業(yè)績(jī)?cè)鲩L(zhǎng)的驅(qū)動(dòng)因素,深入分析這些驅(qū)動(dòng)因素是否具有可持續(xù)性,從而優(yōu)選出品質(zhì)優(yōu)良、成長(zhǎng)潛力高于平均水平的上市公司。定性分析包括行業(yè)前景分析等外部因素分析及公司商業(yè)模式、公司治理、管理層素質(zhì)、產(chǎn)品競(jìng)爭(zhēng)力、企業(yè)創(chuàng)新能力等內(nèi)部因素分析。 本基金股票投資強(qiáng)調(diào)將定量的股票篩選和定性的公司研究有機(jī)結(jié)合,并實(shí)時(shí)應(yīng)用風(fēng)險(xiǎn)控制手段進(jìn)行組合調(diào)整。深入的公司研究和分析是發(fā)掘成長(zhǎng)性股票的核心,通過(guò)定性的分析和定量的篩選,得出對(duì)公司未來(lái)盈利成長(zhǎng)的潛力、質(zhì)量以及持續(xù)性的評(píng)價(jià),從而發(fā)掘出品質(zhì)優(yōu)良并具有持續(xù)成長(zhǎng)性的股票。 (3)存托憑證投資策 本基金投資存托憑證的策略依照上述境內(nèi)上市交易的股票投資策略執(zhí)行。 3.債券投資策略 本基金的債券投資采取“自上而下”的投資策略,將深入分析宏觀經(jīng)濟(jì)、貨幣政策和利率變化等趨勢(shì),綜合考慮不同債券品種的收益率水平、流動(dòng)性和信用風(fēng)險(xiǎn)等因素,通過(guò)采取利率預(yù)期、久期管理、收益率曲線策略、收益率利差策略和套利等積極的投資策略,確定和構(gòu)造合理的債券組合。 4.權(quán)證投資策略 權(quán)證為本基金輔助性投資工具,本基金將在控制風(fēng)險(xiǎn)的前提下,充分利用權(quán)證來(lái)達(dá)到控制下跌風(fēng)險(xiǎn)、實(shí)現(xiàn)保值和鎖定收益的目的;此外,還將充分發(fā)掘可能的套利機(jī)會(huì),以達(dá)到增值的目的。
1、在符合有關(guān)基金分紅條件的前提下,本基金每年收益分配次數(shù)最多為6次,每次分配比例不得低于收益分配基準(zhǔn)日可供分配利潤(rùn)的50%,若基金合同生效不滿3個(gè)月可不進(jìn)行收益分配。 2、本基金收益分配方式分兩種:現(xiàn)金分紅與紅利再投資,投資者可選擇現(xiàn)金紅利或?qū)F(xiàn)金紅利按照除權(quán)日經(jīng)除權(quán)后的基金份額凈值自動(dòng)轉(zhuǎn)為基金份額進(jìn)行再投資;若投資者未做任何選擇,本基金默認(rèn)的收益分配方式是現(xiàn)金分紅;投資者可以在不同銷售機(jī)構(gòu)對(duì)本基金設(shè)置為相同的分紅方式,亦可設(shè)置為不同的分紅方式,即同一基金賬戶對(duì)本基金在各銷售機(jī)構(gòu)設(shè)置的分紅方式相互獨(dú)立、互不影響。 3、基金收益分配后基金份額凈值不能低于面值,即基金收益分配基準(zhǔn)日的基金份額凈值減去每單位基金份額收益分配金額后不能低于面值。 4、每一基金份額享有同等分配權(quán)。 5、法律法規(guī)或監(jiān)管機(jī)關(guān)另有規(guī)定的,從其規(guī)定。
本基金為混合型基金,其預(yù)期收益及預(yù)期風(fēng)險(xiǎn)水平高于債券型基金和貨幣市場(chǎng)基金,但低于股票型基金,屬于中高風(fēng)險(xiǎn)水平的投資品種。